最新世界500强排行榜发布:医疗器械业绩雅培第一,强生最重研发

2022
08/09

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医疗器械业绩雅培第一,强生最重研发

北京时间2022年8月3日,《财富》世界500强排行榜发布。中国共有145家公司上榜,比上一年增加2家,上榜数量连续第三年位居各国之首。

今年所有上榜公司的净利润总和约为3.1万亿美元,同比大幅上涨88%,是2004年以来最大的涨幅。 沃尔玛连续第九年成为全球最大公司,亚马逊上升至第二位,中国的国家电网公司位居第三位。中石油、中石化分别位居第四、第五位。大众公司的排名(第8位)超过丰田汽车(第13位),夺回“全球最大汽车生产商”的头衔。

以下为2022年《财富》世界500强完整榜单

排名

中文名

国家

1

沃尔玛

美国

2

亚马逊

美国

3

国家电网有限公司

中国

4

中国石油天然气集团有限公司

中国

5

中国石油化工集团有限公司

中国

6

沙特阿美公司

沙特阿拉伯

7

苹果公司

美国

8

大众公司

德国

9

中国建筑集团有限公司

中国

10

CVS Health公司

美国

11

联合健康集团

美国

12

埃克森美孚

美国

13

丰田汽车公司

日本

14

伯克希尔-哈撒韦公司

美国

15

壳牌公司

英国

16

麦克森公司

美国

17

Alphabet公司

美国

18

三星电子

韩国

19

托克集团

新加坡

20

鸿海精密工业股份有限公司

中国

21

美源伯根公司

美国

22

中国工商银行股份有限公司

中国

23

嘉能可

瑞士

24

中国建设银行股份有限公司

中国

25

中国平安保险(集团)股份有限公司

中国

26

开市客

美国

27

道达尔能源公司

法国

28

中国农业银行股份有限公司

中国

29

Stellantis集团

荷兰

30

信诺

美国

31

中国中化控股有限责任公司

中国

32

美国电话电报公司

美国

33

微软

美国

34

中国铁路工程集团有限公司

中国

35

英国石油公司

英国

36

嘉德诺

美国

37

雪佛龙

美国

38

梅赛德斯-奔驰集团

德国

39

中国铁道建筑集团有限公司

中国

40

中国人寿保险(集团)公司

中国

41

三菱商事株式会社

日本

42

中国银行股份有限公司

中国

43

家得宝

美国

44

中国宝武钢铁集团有限公司

中国

45

沃博联

美国

46

京东集团股份有限公司

中国

47

安联保险集团

德国

48

安盛

法国

49

马拉松原油公司

美国

50

Elevance Health公司

美国

51

克罗格

美国

52

俄罗斯天然气工业股份公司

俄罗斯

53

福特汽车公司

美国

54

威瑞森电信

美国

55

阿里巴巴集团控股有限公司

中国

56

富腾公司

芬兰

57

中国移动通信集团有限公司

中国

58

中国五矿集团有限公司

中国

59

宝马集团

德国

60

中国交通建设集团有限公司

中国

61

本田汽车

日本

62

德国电信

德国

63

摩根大通公司

美国

64

通用汽车公司

美国

65

中国海洋石油集团有限公司

中国

66

Centene公司

美国

67

卢克石油公司

俄罗斯

68

上海汽车集团股份有限公司

中国

69

山东能源集团有限公司

中国

70

中国华润有限公司

中国

71

Meta Platforms公司

美国

72

意大利忠利保险公司

意大利

73

美国康卡斯特电信公司

美国

74

Phillips 66公司

美国

75

恒力集团有限公司

中国

76

正威国际集团有限公司

中国

77

厦门建发集团有限公司

中国

78

日本伊藤忠商事株式会社

日本

79

中国第一汽车集团有限公司

中国

80

中国医药集团有限公司

中国

81

中国邮政集团有限公司

中国

82

瓦莱罗能源公司

美国

83

日本电报电话公司

日本

84

法国农业信贷银行

法国

85

国家能源投资集团有限责任公司

中国

86

戴尔科技公司

美国

87

塔吉特公司

美国

88

三井物产株式会社

日本

89

中国南方电网有限责任公司

中国

90

意大利国家电力公司

意大利

91

中粮集团有限公司

中国

92

现代汽车

韩国

93

房利美

美国

94

日本邮政控股公司

日本

95

法国电力公司

法国

96

华为投资控股有限公司

中国

97

联合包裹速递服务公司

美国

98

印度人寿保险公司

印度

99

德国邮政敦豪集团

德国

100

中国电力建设集团有限公司

中国

101

美国劳氏公司

美国

102

中国中信集团有限公司

中国

103

雀巢公司

瑞士

104

信实工业公司

印度

105

美国银行

美国

106

厦门国贸控股集团有限公司

中国

107

强生

美国

108

博世集团

德国

109

巴斯夫公司

德国

110

中国人民保险集团股份有限公司

中国

111

埃尼石油公司

意大利

112

意昂集团

德国

113

日立

日本

114

Equinor公司

挪威

115

皇家阿霍德德尔海兹集团

荷兰

116

索尼

日本

117

SK集团

韩国

118

俄罗斯石油公司

俄罗斯

119

家乐福

法国

120

物产中大集团股份有限公司

中国

121

腾讯控股有限公司

中国

122

东风汽车集团有限公司

中国

123

法国巴黎银行

法国

124

ADM公司

美国

125

绿地控股集团股份有限公司

中国

126

乐购

英国

127

中国远洋海运集团有限公司

中国

128

巴西国家石油公司

巴西

129

联邦快递

美国

130

Engie集团

法国

131

中国电信集团有限公司

中国

132

哈门那公司

美国

133

慕尼黑再保险集团

德国

134

美国富国银行

美国

135

州立农业保险公司

美国

136

中国兵器工业集团有限公司

中国

137

辉瑞制药有限公司

美国

138

碧桂园控股有限公司

中国

139

中国铝业集团有限公司

中国

140

引能仕控股株式会社

日本

141

花旗集团

美国

142

印度石油公司

印度

143

百事公司

美国

144

中国航空工业集团有限公司

中国

145

英特尔公司

美国

146

西班牙国家银行

西班牙

147

Seven & I 控股公司

日本

148

日本永旺集团

日本

149

汇丰银行控股公司

英国

150

太平洋建设集团有限公司

中国

151

美国邮政

美国

152

招商局集团有限公司

中国

153

安赛乐米塔尔

卢森堡

154

宝洁公司

美国

155

交通银行股份有限公司

中国

156

迪奥公司

法国

157

丸红株式会社

日本

158

布鲁克菲尔德资产管理公司

加拿大

159

西门子

德国

160

厦门象屿集团有限公司

中国

161

日产汽车

日本

162

北京汽车集团有限公司

中国

163

晋能控股集团有限公司

中国

164

日本生命保险公司

日本

165

通用电气公司

美国

166

墨西哥石油公司

墨西哥

167

第一生命控股有限公司

日本

168

国际商业机器公司

美国

169

瑞士罗氏公司

瑞士

170

艾伯森公司

美国

171

联想集团有限公司

中国

172

丰田通商公司

日本

173

大都会人寿

美国

174

招商银行股份有限公司

中国

175

保德信金融集团

美国

176

江西铜业集团有限公司

中国

177

泰国国家石油有限公司

泰国

178

万科企业股份有限公司

中国

179

苏黎世保险集团

瑞士

180

浙江荣盛控股集团有限公司

中国

181

中国保利集团有限公司

中国

182

中国太平洋保险(集团)股份有限公司

中国

183

华特迪士尼公司

美国

184

Energy Transfer公司

美国

185

洛克希德-马丁

美国

186

广州汽车工业集团有限公司

中国

187

LG电子

韩国

188

浦项制铁控股公司

韩国

189

河钢集团有限公司

中国

190

印度石油天然气公司

印度

191

房地美

美国

192

丰益国际

新加坡

193

松下控股公司

日本

194

巴西JBS公司

巴西

195

高盛

美国

196

中国建材集团有限公司

中国

197

雷神技术公司

美国

198

英杰华集团

英国

199

山东魏桥创业集团有限公司

中国

200

荷兰全球保险集团

荷兰

201

力拓集团

英国

202

惠普公司

美国

203

英国法通保险公司

英国

204

波音

美国

205

联合利华

英国

206

马士基集团

丹麦

207

空中客车公司

荷兰

208

兴业银行股份有限公司

中国

209

陕西煤业化工集团有限责任公司

中国

210

中国光大集团股份公司

中国

211

摩根士丹利

美国

212

起亚公司

韩国

213

必和必拓集团

澳大利亚

214

日本制铁集团公司

日本

215

中国华能集团有限公司

中国

216

马来西亚国家石油公司

马来西亚

217

鞍钢集团有限公司

中国

218

万喜集团

法国

219

邦吉公司

美国

220

法国兴业银行

法国

221

HCA 医疗保健公司

美国

222

英国劳埃德银行集团

英国

223

印尼国家石油公司

印度尼西亚

224

中国机械工业集团有限公司

中国

225

台积公司

中国

226

上海浦东发展银行股份有限公司

中国

227

艾伯维

美国

228

法国达飞海运集团

法国

229

浙江吉利控股集团有限公司

中国

230

德国联邦铁路公司

德国

231

巴西淡水河谷公司

巴西

232

加拿大鲍尔集团

加拿大

233

中国电子科技集团有限公司

中国

234

软银集团

日本

235

陶氏公司

美国

236

印度国家银行

印度

237

雷诺

法国

238

青山控股集团有限公司

中国

239

百威英博

比利时

240

三菱日联金融集团

日本

241

盛虹控股集团有限公司

中国

242

特斯拉

美国

243

中国船舶集团有限公司

中国

244

Talanx公司

德国

245

美的集团股份有限公司

中国

246

好事达

美国

247

沃达丰集团

英国

248

诺华公司

瑞士

249

韩国电力公司

韩国

250

日本出光兴产株式会社

日本

251

雷普索尔公司

西班牙

252

圣戈班集团

法国

253

东京海上日动火灾保险公司

日本

254

拜耳集团

德国

255

美国国际集团

美国

256

德国艾德卡公司

德国

257

陕西延长石油(集团)有限责任公司

中国

258

百思买

美国

259

特许通讯公司

美国

260

国家电力投资集团有限公司

中国

261

西斯科公司

美国

262

默沙东

美国

263

美国纽约人寿保险公司

美国

264

浙江恒逸集团有限公司

中国

265

卡特彼勒

美国

266

小米集团

中国

267

中国联合网络通信股份有限公司

中国

268

埃森哲

爱尔兰

269

中国能源建设集团有限公司

中国

270

俄罗斯联邦储蓄银行

俄罗斯

271

Orange公司

法国

272

伍尔沃斯集团

澳大利亚

273

中国民生银行股份有限公司

中国

274

思科公司

美国

275

美洲电信

墨西哥

276

路易达孚集团

荷兰

277

宏利金融

加拿大

278

电装公司

日本

279

住友商事

日本

280

TJX公司

美国

281

日本KDDI电信公司

日本

282

法国BPCE银行集团

法国

283

大众超级市场公司

美国

284

康菲石油公司

美国

285

美国利宝互助保险集团

美国

286

前进保险公司

美国

287

英格卡集团

荷兰

288

友邦保险控股有限公司

中国

289

美国全国保险公司

美国

290

东京电力公司

日本

291

江苏沙钢集团有限公司

中国

292

泰森食品

美国

293

EXOR集团

荷兰

294

葛兰素史克集团

英国

295

巴拉特石油公司

印度

296

瑞士再保险股份有限公司

瑞士

297

中国中煤能源集团有限公司

中国

298

意大利联合圣保罗银行

意大利

299

苏商建设集团有限公司

中国

300

西班牙电话公司

西班牙

301

百时美施贵宝公司

美国

302

浙江省交通投资集团有限公司

中国

303

赛诺菲

法国

304

Iberdrola公司

西班牙

305

利安德巴塞尔工业公司

荷兰

306

韩华集团

韩国

307

加拿大皇家银行

加拿大

308

Alimentation Couche-Tard公司

加拿大

309

MS&AD保险集团控股有限公司

日本

310

采埃孚

德国

311

和硕

中国

312

德国大陆集团

德国

313

耐克公司

美国

314

法国布伊格集团

法国

315

中国兵器装备集团公司

中国

316

费森尤斯集团

德国

317

仁宝电脑

中国

318

迪尔公司

美国

319

乔治威斯顿公司

加拿大

320

美国运通公司

美国

321

上海建工集团股份有限公司

中国

322

中国航天科技集团有限公司

中国

323

沃尔沃集团

瑞典

324

中国电子信息产业集团有限公司

中国

325

雅培公司

美国

326

中国华电集团有限公司

中国

327

StoneX集团

美国

328

首钢集团有限公司

中国

329

Plains GP Holdings公司

美国

330

奥地利石油天然气集团

奥地利

331

英美资源集团

英国

332

山东钢铁集团有限公司

中国

333

伊塔乌联合银行控股公司

巴西

334

中国太平保险集团有限责任公司

中国

335

法国国营铁路集团

法国

336

杭州钢铁集团有限公司

中国

337

德国中央合作银行

德国

338

安达保险公司

瑞士

339

金川集团股份有限公司

中国

340

法国邮政

法国

341

中国航天科工集团有限公司

中国

342

森宝利公司

英国

343

Enterprise Products Partners公司

美国

344

蒂森克虏伯

德国

345

瑞银集团

瑞士

346

泰康保险集团股份有限公司

中国

347

美国教师退休基金会

美国

348

甲骨文公司

美国

349

广达电脑公司

中国

350

德意志银行

德国

351

三菱电机股份有限公司

日本

352

西班牙对外银行

西班牙

353

安徽海螺集团有限责任公司

中国

354

大和房建

日本

355

赛默飞世尔科技公司

美国

356

新希望控股集团有限公司

中国

357

KOC集团

土耳其

358

日本钢铁工程控股公司

日本

359

可口可乐公司

美国

360

广州市建筑集团有限公司

中国

361

通用动力

美国

362

CHS公司

美国

363

北京建龙重工集团有限公司

中国

364

中国核工业集团有限公司

中国

365

西班牙ACS集团

西班牙

366

多伦多道明银行

加拿大

367

欧莱雅

法国

368

巴登-符滕堡州能源公司

德国

369

LG化学公司

韩国

370

印度塔塔汽车公司

印度

371

ELO集团

法国

372

深圳市投资控股有限公司

中国

373

SK海力士公司

韩国

374

巴克莱

英国

375

Enbridge公司

加拿大

376

国泰金融控股股份有限公司

中国

377

日本明治安田生命保险公司

日本

378

意大利邮政集团

意大利

379

联合服务汽车协会

美国

380

Finatis公司

法国

381

阿斯利康

英国

382

KB金融集团

韩国

383

损保控股有限公司

日本

384

Cenovus Energy公司

加拿大

385

中国中车集团有限公司

中国

386

敬业集团有限公司

中国

387

西北互助人寿保险公司

美国

388

日本三井住友金融集团

日本

389

纽柯

美国

390

现代摩比斯公司

韩国

391

Exelon公司

美国

392

麦格纳国际

加拿大

393

长江和记实业有限公司

中国

394

菲尼克斯医药公司

德国

395

万通互惠理财公司

美国

396

德讯集团

瑞士

397

怡和集团

中国

398

Raízen公司

巴西

399

美国诺斯洛普格拉曼公司

美国

400

铜陵有色金属集团控股有限公司

中国

401

三菱化学控股

日本

402

3M公司

美国

403

英美烟草集团

英国

404

日本瑞穗金融集团

日本

405

海尔智家股份有限公司

中国

406

新加坡奥兰集团

新加坡

407

紫金矿业集团股份有限公司

中国

408

贺利氏控股集团

德国

409

爱信

日本

410

Travelers公司

美国

411

中国大唐集团有限公司

中国

412

龙湖集团控股有限公司

中国

413

蜀道投资集团有限责任公司

中国

414

中国航空油料集团有限公司

中国

415

艾睿电子

美国

416

新华人寿保险股份有限公司

中国

417

霍尼韦尔国际公司

美国

418

日本三菱重工业股份有限公司

日本

419

Dollar General公司

美国

420

施耐德电气

法国

421

湖南钢铁集团有限公司

中国

422

潞安化工集团有限公司

中国

423

西门子能源

德国

424

波兰国营石油公司

波兰

425

荷兰国际集团

荷兰

426

菲尼克斯集团控股公司

英国

427

法国威立雅环境集团

法国

428

Coop集团

瑞士

429

高通

美国

430

上海医药集团股份有限公司

中国

431

山西焦煤集团有限责任公司

中国

432

CarMax公司

美国

433

SAP公司

德国

434

新疆中泰(集团)有限责任公司

中国

435

塔塔钢铁

印度

436

比亚迪股份有限公司

中国

437

Rajesh Exports公司

印度

438

Inditex公司

西班牙

439

巴西布拉德斯科银行

巴西

440

富邦金融控股股份有限公司

中国

441

顺丰控股股份有限公司

中国

442

住友生命保险公司

日本

443

第一资本金融公司

美国

444

佳能

日本

445

广西投资集团有限公司

中国

446

富士通

日本

447

云南省投资控股集团有限公司

中国

448

武田药品公司

日本

449

铃木汽车

日本

450

Migros集团

瑞士

451

TD Synnex公司

美国

452

潍柴动力股份有限公司

中国

453

新疆广汇实业投资(集团)有限责任公司

中国

454

菲利普-莫里斯国际公司

美国

455

全球燃料服务公司

美国

456

加拿大丰业银行

加拿大

457

森科能源公司

加拿大

458

山东高速集团有限公司

中国

459

海亮集团有限公司

中国

460

CRH公司

爱尔兰

461

Investor公司

瑞典

462

纬创集团

中国

463

林德集团

英国

464

三星人寿保险

韩国

465

巴西银行

巴西

466

成都兴城投资集团有限公司

中国

467

广州医药集团有限公司

中国

468

Performance Food Group公司

美国

469

上海德龙钢铁集团有限公司

中国

470

GS加德士

韩国

471

Mercadona公司

西班牙

472

CJ集团

韩国

473

美敦力公司

爱尔兰

474

三星C&T公司

韩国

475

台湾中油股份有限公司

中国

476

住友电工

日本

477

X5零售集团

荷兰

478

达美航空

美国

479

美国航空集团

美国

480

东芝

日本

481

Netflix公司

美国

482

麦德龙

德国

483

派拉蒙环球公司

美国

484

普利司通

日本

485

US Foods Holding公司

美国

486

丹纳赫公司

美国

487

珠海格力电器股份有限公司

中国

488

霍尔希姆公司

瑞士

489

Medipal控股公司

日本

490

捷普公司

美国

491

任仕达公司

荷兰

492

星巴克公司

美国

493

Coles集团

澳大利亚

494

瑞士信贷

瑞士

495

莱茵集团

德国

496

DSV公司

丹麦

497

瑞士ABB集团

瑞士

498

亿滋国际

美国

499

达能

法国

500

优美科公司

比利时

随着2022半年报的陆续披露,又一医疗世界半年度排名来袭。

总业绩:辉瑞“称霸”,全球药械同行望尘莫及

按全球药械企业统计,排名TOP 3依次是:辉瑞、强生、罗氏

辉瑞坐享新冠“疫苗+药物”的双重超级红利,以60%增速超越多年的行业领导者强生,并拉开近60亿美元差距,创造有史以来营收最高的药械企业。

此外,从净利润率来看,TOP3里辉瑞第一(33%),罗氏第二(28%),强生第三(21%)。

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*按实时汇率:1瑞士法郎=1.0543美元;1欧元=1.026美元;因汇率统计不同,折算后的美元营收仅做参考。

医疗器械业绩:雅培第一,强生最重研发

按照医疗器械业务统计,排名TOP10依次是: 雅培、美敦力、强生、西门子医疗、罗氏诊断、碧迪、GE医疗、史赛克、飞利浦、波士顿科学 。

上个排名年度,受疫情催化,医疗器械全球TOP企业排名大洗牌,随着红利散尽,同时罕有重大并购,因此今年医疗器械座次开始企稳。

→点此回看2021上半年全球顶级医疗企业TOP10最新出炉:雅培超越美敦力,碧迪跻身TOP5

对比2021上半年,

排名上升的仅有 西门子医疗 ,因为首次纳入瓦里安营收,加上新冠抗原检测对IVD的大幅驱动,多重利好让其上升两位至第四。

排名下滑的仅有碧迪医疗,主要是诊断系统业务同比-21.6%拖了后腿。碧迪解释为:受通胀、原材料成本、新冠疫情反复以及物流阻碍影响。这也是其拆分糖尿病业务前最后一份财报。

研发(集团)占比来看,前三的是强生15.1%、飞利浦12.2%、波士顿科学10.4%。

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*按实时汇率:1瑞士法郎=1.0543美元;1欧元=1.026美元;因汇率统计不同,折算后的美元营收仅做参考。

*统计为医疗业务营收;飞利浦仅考虑医疗营收Diagnosis&Treatment和Connected Care两个部分数据。

*美敦力2022财年H1区间为2021年4月28日到2021年10月30日。(下同)

*碧迪医疗、西门子医疗2022财年H1区间为2021年10月1日-2022年3月31日。(下同)

*研发费用均指业务/集团总研发费用支出,占比也是业务/集团营收;各企业统计口径不一,数据仅供参考。

后疫情时代:IVD的胜利、耗材/设备的“落寞”

后疫情时代,有人在继续坐享红利,有人却还在继续忍受艰难的时期。

从下表可以看出,2022上半年,TOP 10医疗器械企业增速分化:

  • 受IVD业务驱动的公司如雅培、西门子医疗、罗氏诊断,增速均达两位数。

  • 以设备、耗材业务为驱动的企业,如强生、GE医疗、飞利浦等增速远不及前者。

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*统计为医疗业务营收;飞利浦仅考虑医疗营收Diagnosis&Treatment和Connected Care两个部分数据。

细分业务:诊断、设备、耗材,TOP 10各有千秋

在不同的公司内部,存在不同的细分支柱业务。

  • 诊断业务较为突出的企业包括雅培、罗氏、碧迪,其中中心实验室是罗氏诊断第一大业务,占比总营收39%;

  • 医疗设备较为突出的企业包括GE医疗、西门子医疗、飞利浦,其中GE医疗医疗系统板块占比总营收达89%。

  • 外科手术耗材较为突出的企业包括美敦力、强生、史赛克、波士顿科学,其中波科心脏病学业务板块占比较高,达47%。

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*统计为医疗业务营收;飞利浦仅考虑医疗营收Diagnosis&Treatment和Connected Care两个部分数据。

01

雅培

上半年,雅培医疗总营收169亿美元,同比+19%。 增长主要来自于诊断板块营收96亿美元,同比+32.3%,占集团41.5%,是雅培第一大板块。其中 快速诊断业务贡献63亿美元营收,同比+67.2%,逆袭成为雅培诊断第一大业务。

雅培预计,2022年新冠检测产品营收将达61亿美元,抗原检测是绝对主力。

心血管板块受医疗人员配备不足、新冠疫情以及中国疫情防控政策等不利影响,营收46.28亿美元,同比仅+1.6%。

4月,雅培的Aveir VR起搏器获批在美国上市,成为继美敦力的Micra系列之后,全球第二款获批上市的无导线起搏器,也是全球唯一一款可回收的无线起搏器;即将争夺美敦力此前的独占市场。

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全球唯一可回收无线起搏器Aveir VR

02

美敦力

2022财年H1,美敦力总营收158.35亿美元,同比+11.88%。 在CEO Marth的变革领导下,2022财年美敦力首次以21个单点聚焦业务运营。

其中 最大的三个细分业务为: 外科创新营收30.51亿美元(占比19.3%)、心脏节律与心衰营收29.54亿美元(占比18.7%)、颅脊技术营收21.89亿美元(占比13.8%)。

外科创新 (含手术创新、手术机器人)主要由吻合器Signia、Tri-Staple和V-LOC线雕产品(被广泛用于面部及全身塑形)所驱动。

心脏节律与心衰 (含心脏节律管理、心脏消融解决方案等)主要由Micra经导管起搏系统在全球的销售驱动了增长。

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美敦力全球最小无线起搏器Micra,2016年获批至今已“独占”市场六年多,目前已在欧盟、美国、中国上市,全球植入案例超过10万个

颅脊技术 (含脊柱、神经外科)其中的脊柱业务由于美国疫情使脊柱手术量减少而导致营收下滑,Mazor机器人系统和StealthStation导航系统驱动了营收增长。

03

强生医疗

上半年强生医疗器械业务营收138.68亿美元,同比+2.3%。

拆分消费者业务之后,强生的重要目标之一就是驱动业务体量稳步快速增长;而从目前来看其制药业务体量是医疗器械的两倍,因此加码医疗器械营收或是当务之急。

2022年1月上任的强生CEO Joaquin Duato表示,对于医疗器械业务将继续专注于包括眼科、骨科和心血管这些高增长细分市场。新产品和收购成为增长的重要动力。

骨科领域,自从2021年推出了机器人辅助骨科手术平台VELYS后,这一产品就成为强生骨科业务的增长驱动力。

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机器人辅助骨科手术平台VELYS

而在心血管领域,曾经叱咤风云的巨头强生如今处于全球头部的业务仅剩电生理。2022年6月曾传闻其或将收购波士顿科学,目前未有正式回应。

04

西门子医疗

2022财年H1,西门子医疗总营收105.28亿欧元(+34%),所有业务都是正增长,其中由于 欧洲、美国等发达市场对于新冠抗原快速检测高需求 ,诊断业务增长高达 33%

影像 仍是西门子医疗第一大业务,营收51.46亿欧元(+10%);主要受美国、欧洲市场磁共振断层扫描(MRI),以及中国市场核医学分子成像(PET)业务所驱动。

诊断 是其增长最快的业务,营收32.14亿欧元(+33%)。2022上半年,其 新冠抗原收入10.07亿欧元,同比大幅增长超200% ,美国市场是主要驱动力(+54%)。

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西门子医疗CLINITEST新冠抗原自检试剂,自2022年1月开始在美国销售

中国营收12.03亿欧元(+9%),增长放缓主要由于CT、X光相较于此前新冠检测高峰时期有所回落。

05

罗氏诊断

罗氏诊断上半年营收99.5亿瑞士法郎(+11%),增速有所上升。

作为全球临床免疫的王者,罗氏诊断中心实验室业务仍是其最大板块,营收38.75亿瑞郎(+4%)。

而在新冠抗原检测驱动下,同时加入了此前POC分子诊断业务后,其床旁(POC)诊断营收达26亿瑞郎(+46%), 超越分子诊断成为罗氏诊断第二大业务 。

分子诊断 业务营收19.8亿瑞郎(+1%),增长主要由2021年4月收购的GenMark产品所驱动,但很大程度上被EMEA以及北美地区新冠实验室检测产品下滑所抵消。

鉴于欧美市场新冠检测似乎已见顶,罗氏预计2022年新冠药物和诊断产品销售额将下降逾四分之一,至约50亿瑞士法郎。

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罗氏SARS-CoV-2快速抗体检测试剂

中国是罗氏诊断亚太最大市场,营收约12.98亿瑞郎(+2%),占比全球总营收13%。

06

碧迪

2022上半财年,碧迪营收100.06亿美元(-2.1%)。主要是诊断系统业务(生命科学业务旗下细分领域)营收22.95亿美元,同比-21.6%影响。

  • 2022年2月,BD董事会正式批准糖尿病护理业务分拆为一家独立的、上市公司,名为“Embecta”;2022上半财年营收5.61亿美元(-1.3%)。

上半年其 医疗业务 是其营收最高的一级业务板块 ,营收48.13亿美元(+5.3%) 。其中药物输送解决方案营收8.98亿美元,增长达12.1,驱动了整体板块增长,主要是Q2美国市场需求强劲。

生命科学业务 营收29.68亿美元(-16.7%),其中诊断系统业务同比-21.6%,是营收下滑的主要原因,海外新冠实验室检测红利已见顶。

介入业务 营收22.25亿美元(+6.7%),其中 外科手术营收7.01亿美元(+12.4%),是其增速最快的细分业务 ,一方面收益于新冠疫情后手术量反弹,另一方面受益于2021财年Q4对Tepha(软组织修复产品)的收购,以及2022财年Q1对Tissuemed(手术缝合产品)的收购。

07

GE医疗

上半年,GE医疗营收88.82亿美元(+1%)。由于通胀压力,GE对医疗业务2022年利润预测从此前宣布的30亿至40亿美元下调至约30亿美元。

关键零部件供应链受阻,影响了医疗业务将订单转化为营收 。目前GE已积极管理采购和物流通货膨胀、材料和设计成本,以缓解部分供应链影响;并且 预计供应链挑战将在2022下半年缓解 。

两大业务板块,医疗系统营收79.13亿美元(+2.2%); 医药诊断 (造影剂和核示踪剂)营收9.69亿美元(-5%)。

财报提出, 2022Q2上海造影剂和医疗设备工厂的产出限制,影响了中国市场营收。

7月18日,GE发布了其计划通过分拆组建的三家全球领先的投资级上市公司的全新品牌标识。GE医疗业务将启用新名称GE HealthCare和新logo。

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分拆之后,GE HealthCare将在纳斯达克上市

08

史赛克

上半年,史赛克整体营收87.68亿美元(+6.3%)。

2022年开始,史赛克首次将财报业务部门更改为两大板块:手术和神经技术业务营收49.72亿美元(+9.3%),骨科和脊椎业务营收37.96亿美元(+2.7%);其中增速最高的细分领域是内窥镜营收11.38亿美元(+15.3%)。

一家以骨科闻名的企业,如今营收最高和增速最快的业务都不是骨科产品,然而却又屹立全球医疗企业TOP10,只能说企业的战略布局以及灵活变革非常重要。

看史赛克的骨科产品线,涵盖膝关节、髋关节、脊柱、创伤和四肢产品。而在关节、脊柱、创伤这三大骨科细分领域,其市场占有率都不在第一、二位。2022上半年,其骨科业务营收最高的是创伤和四肢产品13.61亿美元(+3.6%)。

史赛克在财报里表示,中国带量采购中标价格对其在中国现有的关节产品的商业业务产生了负面影响。

2021年9月,第二轮耗材国家带量采购落地人工关节产品,史赛克全线中标。虽然价格降低对其利润或产生一定影响,但也为其在中国市场加速上量创造了条件:

  • 2020财年,史赛克中国业务占比全球   2%   ;

  • 2021财年,中国业务占比全球   2.5%   ;

  • 2022上半年,中国业务占比全球升至   2.6%   。

09

飞利浦

飞利浦医疗业务(不含个人健康)上半年营收61.22亿欧元(-2.95%)。鉴于通胀压力、供应链受阻以及疫情的不确定性,飞利浦将2022全年可比销售额增长从3%-5%下调至1%-3%。

其两大医疗相关业务板块,

  • 诊断与治疗   营收40.69亿欧元(+2%),医疗影像、超声因特定电子元件短缺而营收下降抵消了图像引导治疗和企业诊断信息业务的增长。

  • 互联关护   营收20.53亿欧元(-12%),主要由于供应链短缺以及呼吸机召回造成下滑;飞利浦预计将在2022年完成约90%,2023年初完成剩下的10%,并有信心从第三季度开始恢复增长。

本次财报是飞利浦近年来首次公布中国市场营收数据,作为其全球第二大市场,受疫情相关影响,2022 H1营收10.17亿欧元。

10

波士顿科学

波士顿科学2022上半年营收62.70亿美元(+7.6%)。

2022Q1,波士顿科学将核心业务整合为两大板块:心血管医疗手术。2022上半年,心血管业务营收38.69亿美元(+7.9%);医疗手术业务营收24.01亿美元(+6.6%)。

营收最高的细分领域,心脏病学业务29.24亿美元(+9.1%)。心脏病学业务包含了节律管理介入心脏病电生理左心耳封堵器业务。

2022上半年,其 王牌产品Watchman左心耳封堵器销售额达4.46亿美元(+23.3%) ,强劲销售驱动了营收增长,尤其 是全新一代左心耳封堵器 Watchman FLX

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5月25日, WATCHMAN FLX在上海投入临床使用

此外,其电生理业务在2022上半年增长达51.7%,主要由于2月完成了对Baylis Medical的收购。自2021年至今,波科在电生理领域已有三项并购(Baylis Medica、Farapulse、Preventice Solutions)于此也可看出其对于电生理领域的拓展。

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